2024上半年中國(guó)機(jī)床工具工業(yè)協(xié)會(huì)重點(diǎn)關(guān)注的上市公司，較2023年新增一家(301603喬鋒智能)，減少一家(600243青海華鼎)，總數(shù)仍為58家，其中深交所主板23家，創(chuàng)業(yè)板22家;上交所主板4家，科創(chuàng)板9家。協(xié)會(huì)重點(diǎn)關(guān)注上市公司的具體地區(qū)和行業(yè)分布情況見表1。
1.行業(yè)上市公司資產(chǎn)負(fù)債情況
截至2024上半年，行業(yè)上市公司的資產(chǎn)總計(jì)為2887.9億元，較年初增長(zhǎng)2.0%。負(fù)債合計(jì)為1321.8億元，較年初增長(zhǎng)2.5%;其中合同負(fù)債為141.5億元，較年初下降5.5%。資產(chǎn)負(fù)債率為45.8%，較年初增長(zhǎng)0.3個(gè)百分點(diǎn)，較年初增長(zhǎng)的企業(yè)占比51.7%，較年初下降的企業(yè)占比占48.3%。總體上負(fù)債增長(zhǎng)略快于資產(chǎn)增長(zhǎng)，資產(chǎn)負(fù)債率微增。各分行業(yè)2024上半年的資產(chǎn)負(fù)債情況見表2。
資產(chǎn)負(fù)債率超過(guò)70%的，年初和上半年末各有5家，無(wú)超過(guò)100%的情況，資產(chǎn)負(fù)債率分布情況見圖1。
2.行業(yè)上市公司營(yíng)業(yè)收入、利潤(rùn)總額與虧損面
2024上半年，行業(yè)上市公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入621.5億元，同比增長(zhǎng)1.1%。其中，39家同比增長(zhǎng)，占67.2%;19家同比下降，占32.8%。
實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)總額58.0億元，同比下降10.2%。其中，19家同比增長(zhǎng)，占32.8%;39家同比下降，占67.2%。
2024上半年的虧損面為19.0%，同比擴(kuò)大5.2個(gè)百分點(diǎn)。
各分行業(yè)2024上半年?duì)I業(yè)收入、利潤(rùn)總額和虧損面情況見表3。
3.行業(yè)上市公司利潤(rùn)率、毛利率與加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率
2024上半年，行業(yè)上市公司的利潤(rùn)率(利潤(rùn)率=利潤(rùn)總額/營(yíng)業(yè)收入)為9.3%，同比下降1.2個(gè)百分點(diǎn)。其中，14家同比增長(zhǎng)，占24.1%;44家同比下降，占75.9%。
毛利率為25.7%，同比下降1.6個(gè)百分點(diǎn)。其中，22家同比增長(zhǎng)，占37.9%;36家同比下降，占62.1%。
各分行業(yè)2024上半年的利潤(rùn)率和毛利率情況見表4。
利潤(rùn)率分布情況見圖2。與上年相比，利潤(rùn)率在0%以下企業(yè)數(shù)占比上升5.2個(gè)百分點(diǎn); 0%-10%占比上升1.7個(gè)百分點(diǎn);10%-15%占比與上年同期持平;15%以上占比下降6.9個(gè)百分點(diǎn)。
2024上半年，加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率有16家同比增長(zhǎng)，占27.6%;42家同比下降，占72.4%。
加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率分布情況見圖3。與上年同期相比，加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率0%以下的企業(yè)數(shù)占比上升6.9個(gè)百分點(diǎn); 0%-5%占比下降1.7個(gè)百分點(diǎn);5%-10%占比持平; 10%-15%占比下降3.4個(gè)百分點(diǎn);15%以上占比下降1.7個(gè)百分點(diǎn)。
4.行業(yè)上市公司現(xiàn)金流情況
2024上半年，行業(yè)上市公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流表現(xiàn)為凈流出，流出凈額為0.7億元;有27家表現(xiàn)為凈流出，占46.6%。投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流表現(xiàn)為凈流出，流出凈額為68.4億元;有46家表現(xiàn)為凈流出，占79.3%。籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流表現(xiàn)為凈流入，流入凈額為15.9億元;有28家表現(xiàn)為凈流入，占48.3%。各分行業(yè)2024上半年的凈現(xiàn)金流情況見表5。
2024上半年，協(xié)會(huì)重點(diǎn)關(guān)注的機(jī)床工具行業(yè)上市公司整體營(yíng)業(yè)收入保持小幅增長(zhǎng)，但利潤(rùn)總額明顯下降。究其原因，主要是受整體市場(chǎng)需求不足、金剛石線鋸和CVD培育鉆石等產(chǎn)品價(jià)格大幅下降，以及個(gè)別企業(yè)業(yè)務(wù)調(diào)整等因素影響，磨料磨具和數(shù)控裝置兩個(gè)分行業(yè)的利潤(rùn)總額大幅下降。
但相較于全行業(yè)整體情況，重點(diǎn)關(guān)注上市公司的營(yíng)業(yè)收入仍處于增長(zhǎng)區(qū)間，利潤(rùn)總額降幅遠(yuǎn)低于全行業(yè)整體降幅，毛利率明顯高于全行業(yè)整體水平，從運(yùn)行質(zhì)量看仍是行業(yè)中的優(yōu)質(zhì)群體。
2024年上半年，外部環(huán)境錯(cuò)綜復(fù)雜，國(guó)內(nèi)有效需求依然不足，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇，使機(jī)床工具市場(chǎng)面臨新的挑戰(zhàn)。但下游用戶領(lǐng)域?qū)庸べ|(zhì)量和效率要求的提升，新興行業(yè)的強(qiáng)力拉動(dòng)，國(guó)家實(shí)施“兩新”政策，都將給機(jī)床工具行業(yè)帶來(lái)了新的機(jī)遇。
從政策層面上看，國(guó)家對(duì)工業(yè)母機(jī)的重視更是達(dá)到了前所未有的高度，為機(jī)床工具行業(yè)的高質(zhì)量發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)的政策支撐和指引，也將持續(xù)增強(qiáng)機(jī)床工具行業(yè)的內(nèi)生發(fā)展動(dòng)力，預(yù)期下一階段機(jī)床工具行業(yè)上市企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況將得到改善。
附：2024上半年重點(diǎn)關(guān)注上市公司主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)一覽表
注：本文中部分指標(biāo)存在總計(jì)不等于分項(xiàng)之和，同比、增減變動(dòng)數(shù)據(jù)不等于表中報(bào)告期、基期絕對(duì)數(shù)據(jù)計(jì)算結(jié)果的情況，是數(shù)據(jù)四舍五入所致。